¿Romperá el oro los $3,000? Niveles clave y tendencias del mercado a observar

El oro (XAU) cayó el martes mientras los operadores tomaban ganancias en medio de la caída de los rendimientos de los Bonos del Tesoro de EE.UU. El dólar estadounidense también se debilitó debido a la incertidumbre sobre las cambiantes políticas comerciales del presidente Trump. Las preocupaciones por las amenazas arancelarias de Trump contra México y Canadá han aumentado la aversión al riesgo. Mientras tanto, los débiles datos de confianza del consumidor del Conference Board reflejaron un creciente pesimismo económico, como se muestra en el gráfico a continuación. Esto, combinado con el aumento de despidos de trabajadores federales, avivó aún más los temores de un posible escenario de estanflación. La semana pasada, los datos de Sentimiento del Consumidor de la Universidad de Michigan reforzaron estas preocupaciones, afectando aún más el sentimiento del mercado.

A pesar de la caída inicial, el oro repuntó el miércoles mientras los inversores buscaban activos refugio en medio de temores de guerra comercial. La decisión de Trump de proceder con los aranceles a pesar de los esfuerzos diplomáticos aumentó la incertidumbre económica. Sin embargo, la perspectiva de tasas de interés prolongadamente altas podría limitar el alza del oro. El oro podría tener problemas para mantener las ganancias si la Reserva Federal mantiene una política monetaria estricta debido a preocupaciones inflacionarias. Además, el próximo lanzamiento del Índice de Precios PCE Básico el viernes será crucial para el próximo movimiento del oro.

Los participantes del mercado seguirán de cerca los próximos datos económicos y señales de política. En particular, la publicación de datos de ventas de viviendas en EE.UU. podría influir en la acción del precio a corto plazo. Además, la orden ejecutiva de Trump que dirige una investigación en los mercados de cobre añade más incertidumbre, lo que podría afectar los precios de las materias primas en general. Además, con preocupaciones inflacionarias persistentes y tensiones comerciales en curso, el oro sigue siendo altamente sensible a los cambios en el sentimiento de riesgo.

Análisis Técnico del Oro (XAU)

Gráfico Diario del Oro – Corrección

El gráfico diario del oro muestra que el precio ha fluctuado alrededor de $2,950 en los últimos días. Esta consolidación resalta la importancia de esta región de precios. Si el oro no logra romper los $2,950, es probable que el precio retroceda para estabilizarse antes del próximo movimiento al alza. Sin embargo, la tendencia general sigue siendo fuertemente alcista. Una ruptura por encima de $2,950 iniciará un movimiento hacia $3,000-$3,200. En una corrección fuerte, el nivel de $2,800 sigue siendo un soporte clave. Una caída a $2,800 será una buena oportunidad de compra con un objetivo de $3,000 a $3,200.

Gráfico de 4 Horas del Oro – Cuña en Expansión

El gráfico de 4 horas del oro muestra que el precio ha sido volátil dentro de un patrón de cuña en expansión en niveles récord, lo que indica que el próximo movimiento probablemente seguirá este patrón. Una ruptura por encima de $2,950 confirmará la tendencia alcista. El RSI permanece por debajo del nivel medio, sugiriendo una corrección adicional en el precio del oro.

Análisis Técnico de los Rendimientos del Tesoro (TNX)

Gráfico Diario del Rendimiento del Bono del Tesoro a 10 Años – Corrección

El gráfico diario de los rendimientos del Tesoro de EE.UU. muestra que los rendimientos han caído desde la resistencia del 4.70% y han alcanzado el soporte del 4.30% en la línea de tendencia de un año. Este soporte también es significativo debido a la SMA de 200 días, que es del 4.25%. Una ruptura por debajo del 4.25%-4.10% confirmará una mayor caída. Sin embargo, un repunte por encima del 4.70% indicará la continuación de la tendencia alcista.

Gráfico de 4 Horas del Rendimiento del Bono del Tesoro a 10 Años – Corrección

El gráfico de 4 horas de los rendimientos del Tesoro de EE.UU. muestra que el rendimiento ha estado cotizando dentro de un canal ascendente y ha roto por debajo del 4.45%. La ruptura del canal ascendente siguió a una ruptura por debajo de la línea de tendencia roja, indicando un movimiento a la baja. El soporte inmediato en el gráfico de 4 horas permanece en el 4.10%.

Análisis Técnico del Dólar Estadounidense (DXY)

Dólar Estadounidense Diario – Presión Bajista

El gráfico diario del Índice del Dólar Estadounidense muestra que el índice ha estado bajo presión bajista después de romper por debajo del nivel de 107. El siguiente soporte se encuentra alrededor de 105.20, donde también converge la SMA de 200 días. Es probable que este soporte sea probado cuando el RSI alcance el nivel de sobreventa. La dirección a corto plazo para el dólar estadounidense sigue siendo bajista.

Gráfico de 4 Horas del Dólar Estadounidense – Patrón de Cuña Descendente

El gráfico de 4 horas del Índice del Dólar Estadounidense muestra que el índice ha roto el patrón de cuña en expansión ascendente y ahora está cotizando dentro de un patrón de cuña descendente. La dirección a corto plazo para el dólar estadounidense sigue siendo bajista. Se requiere una ruptura por encima de 107 para iniciar un movimiento al alza.