El Dow se recupera 700 puntos mientras el triple vencimiento alimenta la volatilidad; el optimismo inflacionario impulsa a Tesla

El Dow salta 700 puntos ante datos alentadores de inflación mientras los inversores observan la triple bruja

El Promedio Industrial Dow Jones está mostrando una fuerte recuperación este viernes, rebotando después de una semana turbulenta de grandes pérdidas. Los datos de inflación más bajos de lo esperado están alimentando el optimismo entre los operadores a medida que los mercados se acercan al evento de la triple bruja, muy observado, más tarde en la sesión.

¿Cómo están actuando los mercados?

A las 16:45 GMT, el Dow ha subido 719 puntos, o un 1.7%, mientras que el S&P 500 y el Nasdaq Compuesto están ganando un 1.6% y un 1.7%, respectivamente. La subida sigue al informe del índice de precios de gastos de consumo personal (PCE) de noviembre, que mostró un aumento del 2.4% interanual, ligeramente por debajo de las expectativas de los economistas.

Esta sorpresa positiva en la inflación ha aliviado las preocupaciones sobre las presiones de precios persistentemente altas. A principios de semana, los mercados se desplomaron después de que la Reserva Federal anunciara planes para reducir las tasas de interés más cautelosamente de lo anticipado, proyectando dos recortes en 2024 en lugar de cuatro.

¿Qué está impulsando el rebote de hoy?

Las acciones tecnológicas como Nvidia y Tesla, que lucharon al principio del día, están ayudando a liderar la recuperación. Tesla ahora ha subido aproximadamente un 1%, mientras que Nvidia ha ganado un 2%.

Los comentarios del presidente de la Fed de Chicago, Austan Goolsbee, también han reforzado el sentimiento del mercado. Goolsbee sugirió que la inflación sigue en camino de alcanzar el objetivo del 2% de la Fed, calificando los últimos datos como una señal de que el reciente “endurecimiento” de la inflación podría haber sido temporal.

Las declaraciones de Goolsbee ayudaron a borrar las pérdidas tempranas, con el Dow revirtiendo una caída de 195 puntos para escalar hasta 377 puntos durante la sesión.

¿Qué desafíos persisten?

A pesar del repunte de hoy, los mercados siguen encaminados hacia pérdidas semanales. El Dow se dirige a una caída del 2.7%, su peor desempeño semanal desde septiembre, mientras que el S&P 500 y el Nasdaq están ambos bajando alrededor del 2% para la semana.

Añadiendo incertidumbre, un proyecto de ley de financiamiento del gobierno respaldado por los republicanos fracasó en la Cámara el jueves por la noche, aumentando el riesgo de un cierre parcial del gobierno a partir de la medianoche. Aunque esto no ha impactado significativamente el comercio del viernes, la incertidumbre fiscal podría pesar en el sentimiento en los próximos días.

Además, la disidencia de la presidenta de la Fed de Cleveland, Beth Hammack, contra el recorte de tasas de esta semana subraya los riesgos de inflación persistentes. Hammack advirtió que el progreso desigual en la reducción de la inflación podría desanclar las expectativas y complicar los esfuerzos para volver al objetivo del 2% de la Fed.

¿Qué esperar a medida que se acerca la triple bruja?

Los inversores se preparan para una posible volatilidad al acercarse al evento de la triple bruja, que ocurre cuando los futuros de índices de acciones, las opciones de índices de acciones y las opciones de acciones individuales expiran simultáneamente. Con $6.6 billones en opciones listas para expirar, podrían ocurrir importantes oscilaciones de precios antes del cierre de los mercados.

Mientras que el repunte de hoy sugiere un riesgo a la baja a corto plazo disminuido, la incertidumbre en torno a la política fiscal, la inflación y la perspectiva de la Fed podría moderar las ganancias. Los operadores deberían mantenerse cautelosos pero optimistas, con un tono neutral a ligeramente alcista probablemente dominando a medida que concluye la sesión.